Obligacje skarbowe czy warto inwestować?
Obligacje skarbowe są bezpieczne i pewne. To idealna oferta dla początkujących inwestorów oraz osób, które nie lubią ryzyka.
Uwaga! To najbezpieczniejszy instrument na rynku kapitałowym, bo ich wydawca (emitent), którym najczęściej jest Skarb Państwa, gwarantuje całym swoim majątkiem zwrot zainwestowanego kapitału wraz z należnymi odsetkami.Obligacje skarbowe to instrument finansowy, który może być wydawany przez państwo lub inne podmioty, np. spółki lub samorządy terytorialne. Wydający obligacje - emitent - zaciąga pożyczkę u osoby kupującej (inwestora) na określony czas i zobowiązuje się do ich wykupienia, czyli zwrotu pożyczonego kapitału wraz z odsetkami, po jego upływie.
Uwaga! Czasem emitent może zachęcić nas do kupna w ten sposób, że sprzedaje obligacje z tzw. dyskontem, czyli „w promocji”, np. obligacje skarbowe o wartości nominalnej 100 zł sprzedawane są po cenie emisyjnej 98 zł. Na pierwszy rzut oka może się wydawać, że promocja nie jest kusząca, ale gdy będziemy chcieli kupić np. 1.000 papierów, to już na wstępie sporo zyskujemy.Gdy emitentowi zależy na tym, by prawo posługiwania się obligacjami miała określona grupa ludzi, to wtedy mogą być one imienne, bądź na okaziciela i w takim przypadku obligacją może dysponować każdy.
Rodzaje obligacji Skarbu Państwa
1. Dwuletnie obligacje skarbowe DOS. Emitowane co miesiąc. Cena jednej wynosi 100 zł. Mają stałe oprocentowanie, które wynosi obecnie 2% w skali roku. W pierwszym roku oprocentowanie jest naliczane od 100 zł, a drugim - od kwoty 100 zł powiększonej o odsetki naliczone za pierwszy rok.
2. Trzyletnie obligacje skarbowe TOZ z oprocentowaniem zmiennym. Cena jednej - 100 zł. Oprocentowanie obligacji wynosi 2,20% w pierwszym sześciomiesięcznym okresie odsetkowym. W kolejnych okresach równe jest oprocentowaniu po jakim banki pożyczają sobie pieniądze (tzw. stawka WIBOR 6M). Wypłata odsetek następuje co 6 miesięcy.
3. Czteroletnie obligacje skarbowe COl o oprocentowaniu zmiennym. Cena emisyjna - 100 zł za jedną obligacje. W pierwszym rocznym okresie odsetkowym oprocentowanie wynosi 2,40%. W kolejnych rocznych okresach odsetkowych jest obliczane jako suma inflacji i marży odsetkowej. Odsetki są wypłacane co roku.
4. Dziesięcioletnie obligacje skarbowe EDO z oprocentowaniem zmiennym. Cena emisyjna jednej obligacji to 100 zł. W pierwszym rocznym okresie odsetkowym oprocentowanie wynosi 2,7%, w kolejnych (także rocznych) zależy od poziomu inflacji i jest obliczone jak w przypadku obligacji COl. Odsetki są wypłacane w dniu wykupu, czyli po zakończeniu okresu oszczędzania.
Jak sprzedawane są obligacje?
Sprzedawane są:- na rynku pierwotnym (emitent oferuje je ich pierwszym nabywcom. Krąg uprawnionych do zakupu określany jest prospekcie emisyjnym. Cena, po jakiej obligacje sprzedawane są na rynku pierwotnym, to ich cena emisyjna);
- na rynku wtórnym - (posiadacz obligacji chce je sprzedać wcześniej, przed terminem wykupu).
Uwaga! Można tego dokonać na rynku regulowanym (za pośrednictwem GPW) oraz rynku nieregulowanym (w drodze umowy cywilnoprawnej).
Obligacje oszczędnościowe Skarbu Państwa
Mogą je nabyć wyłącznie osoby fizyczne i mogą być przedmiotem obrotu na rynku wtórnym nieregulowanym. Nie są natomiast notowane na GPW. Są one emitowane co miesiąc i sprzedaje się je zawsze po cenie równej wartości nominalnej, tj. 100 zł.Obligacje rynkowe
Mogą je nabyć osoby fizyczne i inne jednostki, a ich najważniejszą cechą jest możliwość obrotu nimi na GPW, ale mogą też być przedmiotem obrotu na rynku wtórnym nieregulowanym.Ile można zarobić na obligacjach?
Zależy to od ich rodzaju:- przy obligacjach o stałym oprocentowaniu od razu będziesz wiedział, jakie odsetki otrzymasz w momencie wykupu;
- przy obligacjach o zmiennym oprocentowaniu nie będziesz tego wiedział, gdyż oprocentowanie obligacji oblicza się oddzielnie dla każdego okresu odsetkowego;
- przy obligacjach zerokuponowych już w momencie ich wykupu otrzymasz kwotę równą wartości nominalnej, a cały zarobek to różnica pomiędzy ceną emisyjną, po której zakupisz obligacje (np. 98 zł), a jej wartością nominalną (np. 100 zł).
Jak kupić obligacje skarbowe?
Obligacje skarbowe są łatwo dostępne - kupisz je w każdym oddziale PKO BP i POK Domu Maklerskiego PKO BP.Obligacje skarbowe możesz tez w prosty sposób kupić przez internet, za pomocą infolinii telefonicznej oraz konta osobistego Inteligo.
Uwaga! By zainwestować w obligacje skarbowe wystarczy Ci już 100 zł. Konstrukcja oprocentowania obligacji 4-letnich i 10-letnich gwarantuje zysk powyżej inflacji.
Jak zamknąć inwestycję w obligacje skarbowe?
Obligacje skarbowe są inwestycją długoterminową (inwestujesz pieniądze na (2,3,4 i 10 lat), ale będziesz mógł zamknąć inwestycje w dowolnym momencie i wycofać zainwestowane środki oraz narosłe w tym czasie odsetki.Jak to zrobić?
Będziesz musiał złożyć odpowiednia dyspozycję w Punkcie Obsługi Obligacji. Pieniądze zostaną Ci wypłacone po 5 dniach od przedłożenia obligacji skarbowych do przedterminowego wykupu, a odsetki będą naliczane do dnia zwrotu zainwestowanego przez Ciebie kapitału.
Uwaga! Wcześniejsze wycofanie kapitału będzie się wiązało z zapłatą prowizji, wynoszącej maksymalnie 1 zł od każdej przedwcześnie odsprzedanej obligacji skarbowej.Do przedterminowego wykupu nie będziesz mógł przedstawić tylko 3-letnich obligacji skarbowych, bo mają one charakter rynkowy i są notowane na GPW.
Uwaga! 3-letnie obligacje skarbowe możesz bez problemu sprzedać na GPW.2,4 i 10-letnie obligacje skarbowe możesz bez problemu sprzedać innemu inwestorowi, możesz je przekazać bliskiej osobie jako darowiznę, poprzez zwykłą, lub notarialna umowę kupna-sprzedaży.
Chcesz inwestować? Warto przeczytać!
Te książki warto przeczytać:1. Inwestuj we własny etat»
Bogać się pracując na etacie, bez względu na obecny stan Twojego konta.2. Inwestuj we własny dług»
Zarządzenie finansami osobistymi może być proste. O tym jak uniknąć pętli zadłużenia i kontrolować swoje finanse osobiste i nie tylko...3. Inteligentne inwestowanie»
21 praktycznych wskazówek, jak mądrze inwestować i powiększać zawartość swojego portfela.Zapoznaj się z książką, która od czasów "Jak inwestować w złoto i srebro" Michaela Maloneya jest najświeższym i najpełniejszym kompendium w dziedzinie inwestowania w metale szlachetne.
Komentarze